法王山阿弥陀寺は、天文年中に広誉上人（林翁和尚）により創立され、慶安元年第五世単誉上人（長察和尚）、寛政九年第十三世高誉上人（法山和尚）の代に再建・改造。のち、慶応二年・四境の役大島口の戦い（江戸幕府による長州征伐）によって焼失するも、第二十世法誉上人（隆真和尚）の代に現在の本堂（明治29年）、山門客殿（鐘楼門）（明治39年）の再建が行われ第二十六世哲誉上人（俊雄和尚）（平成15年）の代に現在の庫裡が新築され今日に至ります。
文化3年（1806年）に檀家によって始められたといわれる７日間（現在は５日間）にわたる常行念仏（念仏を唱えること）を起源とする「回向法要」の際には、周防大島内外の浄土宗の寺院から当寺に僧侶が集まり、檀家や信徒の先祖供養を行っています。その最終日は「回向祭」として多くの人々で賑わい、諸菩薩の行列「二十五菩薩練供養」が行われます。